Кассовый разрыв: почему происходит и как его избежать

Иногда в бизнесе бывают ситуации, когда нужно закрыть аренду или выдать зарплату, а деньги поступят лишь через несколько дней. Это пример кассового разрыва. В статье расскажем, почему такая ситуация возникает даже в прибыльных компаниях и к чему она может привести и как ее избежать.

Кассовый разрыв — это ситуация, когда у бизнеса временно не хватает денег для оплаты повседневных расходов.

Компания вкладывает деньги в закупку товара, производство или другие процессы, а доход от этих вложений еще не поступил. В результате организация сталкивается с ситуацией, когда уже нужно платить зарплату, налоги или кредиты, а нужной суммы на счете нет.

Кассовый разрыв — это не всегда убыток. Бизнес может быть прибыльным согласно бухгалтерским данным, но при оплате повседневных трат в определенный момент возникает временная нехватка денег. Примеры таких ситуаций приведем далее. 

Разберем основные причины, по которым малый и средний бизнес сталкивается с нехваткой денег в обороте: 

Не совпадают сроки поступлений и выплат. Распространенная причина кассового разрыва — разница в датах поступления денег от клиентов и оплатой работы исполнителей или поставщиков. Часто бизнесу нужно оплатить сырье заранее, а деньги от клиентов приходят с отсрочкой. Предприятие тратит средства до того, как заработает, и остается без ресурсов на текущие задачи.

Отсутствуют учет и планирование. Если предприниматель не ведет график платежей и не занимается финансовым планированием, он рискует переоценить доход и пропустить платежи. Такие просчеты ведут к дефициту — когда деньги неожиданно заканчиваются, а оплачивать важные счета нужно уже сейчас.

Растет дебиторская задолженность. Когда клиенты задерживают оплату, будущие поступления отражаются в бухгалтерском учете, но фактически у компании временно нет в распоряжении этих денег. Обычно это происходит, когда компания соглашается на отсрочку клиенту, не проверив заранее, насколько он надежный и стабильный. 

Падает выручка из-за сезонности. Некоторые отрасли сильно зависят от времени года — сельское хозяйство, кафе, прокаты зимнего или летнего снаряжения. Если в высокий сезон не создать запас, в периоды спада может не хватить денег даже на базовые расходы — аренду, зарплату, налоги.

Товар не раскупили. Иногда бывает так, что предприниматель закупает слишком много товара в надежде, что скоро все раскупят. Но продажи идут медленно, а вложенные деньги вернуть пока не получается.

Появляются внеплановые траты. Ремонт оборудования, рост цен на сырье или логистику — все это может негативно повлиять на бюджет. Если нет финансовой подушки, внезапные расходы нарушают баланс между поступлениями и расходами.

Выводят деньги без согласования. В малом бизнесе бывает, что собственник берет крупную сумму на личные нужды. Если это не предусмотрено графиком платежей, компания остается без денег на текущие расходы.

Ухудшаются внешние условия. Кассовые разрывы возникают из-за событий, которые компания не может контролировать. Среди них:

Чтобы оценить кассовый разрыв, нужно учитывать частоту расходов в бизнесе. Если выплаты происходят ежедневно — считают по дням, раз в месяц — используют месячный период. Частоту расходов учитывают, потому что от нее зависит, насколько точно компания сможет спрогнозировать кассовый разрыв и своевременно отреагировать.

В формуле используют такие показатели: 

Если результат отрицательный — это и есть сумма кассового разрыва, которую нужно покрыть.

Пример

Компания занимается установкой систем умного освещения и имеет такие показатели:

Рассчитаем кассовый разрыв = Остаток + Поступления – Расходы
80 000 + 220 000 – 400 000 = –100 000 рублей. 

Результат: получается кассовый разрыв в 100 000 рублей. Несмотря на будущие доходы, уже в этом месяце компании не хватает средств для оплаты необходимых счетов. Это сигнал к тому, что нужно искать деньги, пересматривать график платежей от должников компании. 

Расчеты можно сделать в таблице Excel — внести запланированные поступления и списания. 

Кассовый разрыв приводит к ряду проблем, которые негативно влияют на работу и развитие компании. Рассмотрим подробнее основные последствия:

Вырастут непредвиденные расходы. Начисляются пени и штрафы, если вовремя не заплатить налоги и сборы, а также платежи по кредитам. Контрагенты могут потребовать компенсацию за просрочку или настаивать на скидке. Эти факторы негативно влияют на доходность бизнеса.

Пострадает репутация. Разовую задержку зарплаты сотрудники могут воспринять как исключение. Систематические нарушения формируют негативный образ компании у работников. То же касается и партнеров: при повторных просрочках они могут включать в договоры дополнительные штрафные условия.

Нарушается производственный процесс. Без оплаты поставок и сбоев в логистике снижается скорость работы. Люди уходят, оборудование простаивает, на его ремонт нет средств. Объемы производства падают, и снижается прибыль. Чем чаще происходят разрывы, тем сложнее их закрывать.

Компаниям выгоднее предупреждать проблемы, чем ликвидировать их последствия. Чтобы избежать кассовых разрывов, можно предпринять следующие шаги:

✅ Оптимизировать расходы. Бизнесу стоит проанализировать статьи затрат и убрать все, что не влияет напрямую на выручку. Например, временно отложить редизайн сайта или дорогое обучение сотрудников. Еще нужно постоянно пересматривать затраты и искать, где можно сэкономить без потери качества. Например, отказаться от ненужных сервисов или передать непрофильные задачи на аутсорсинг, если это будет дешевле, чем содержать большую штатную команду.

✅ Использовать внешнее финансирование. Чтобы быстро воспользоваться деньгами, компания может подключить овердрафт. Это форма кредита, когда банк дает возможность временно уйти в минус по счету в пределах установленного лимита. Задолженность погашается, когда поступает выручка.

Если есть контрагенты, чьи платежи ожидаются позже, — можно использовать факторинг. Это способ быстро получить деньги за товары или услуги, которые уже отгрузили, но оплату по ним клиент обещал позже. 

Компания передает право на этот долг банку или факторинговой компании, а они сразу выдают часть суммы — до 80%. Оставшуюся часть бизнес получит позже, когда клиент заплатит. За такую услугу нужно будет заплатить.

✅ Контролировать дебиторскую задолженность. Задержки оплат от клиентов и партнеров — одна из главных причин кассовых разрывов. Чтобы этого избежать, лучше проверять контрагентов на добросовестность перед сделкой. Если вы — клиент ВТБ, то вы можете проверить поставщиков с помощью сервиса «Проверка контрагентов». В договорах прописывать четкие условия оплаты и штрафы за просрочки. 

Компании нужно регулярно следить за сроками оплаты и напоминать клиентам о них. Так меньше шансов, что деньги задержатся, а бизнес останется без средств.

✅ Отложить финансовую подушку безопасности. Создайте резерв на случай форс-мажора. Обычно он равен 1–3 месяцам постоянных расходов. Для бизнеса с нерегулярной выручкой — до 6 месяцев.

✅ Использовать личные средства. Когда другие варианты не помогают закрыть кассовый разрыв, предприниматель может использовать собственные накопления. Для ИП достаточно пополнить счет. В случае с ООО ситуация сложнее: переводить деньги на расчетный счет компании без оснований рискованно. Налоговая может заподозрить нарушения и оштрафовать. Один из вариантов — оформить беспроцентный заем от учредителя юридическому лицу. 

❌ Резко поднимать цены. Проблемы с финансами внутри бизнеса не должны решаться за счет клиентов. Необоснованное повышение цен может привести к оттоку покупателей и падению продаж.

❌ Продавать имущество. Оборудование, техника и недвижимость — это активы, которые помогают бизнесу зарабатывать. Срочная продажа снижает ликвидность, ослабляет производственные мощности и приводит к потере вложенного капитала, особенно если активы реализуются по заниженной цене.

❌ Брать срочный кредит под высокий процент. Экстренный заем решит проблему сейчас, но создаст долговую нагрузку в будущем. Условия срочного финансирования — часто с высоким процентом, и могут усугубить ситуацию.

❌ Устраивать распродажу. Резкое и значительное снижение цен приносит быструю выручку, но подрывает ценовую стратегию. Если раньше продукт стоил дороже, внезапная крупная скидка обесценивает его в глазах клиента.

Постоянные клиенты могут почувствовать себя обманутыми, а новые — начнут воспринимать скидки как норму и не будут покупать без акций. Падает маржинальность — с каждой продажи предприниматель зарабатывает меньше, а значит, снижается и общая прибыль.